Учебно-методический комплекс для студентов обучающихся по специальности 08011665 "Математические методы в экономике"
| Вид материала | Учебно-методический комплекс |
- Учебно-методический комплекс Для студентов, обучающихся по специальности 08011665 «Математические, 299.61kb.
- Учебно-методический комплекс (для студентов Института «Математические методы в экономике, 238.16kb.
- Учебно-методический комплекс для студентов, обучающихся по специальности 080116., 299.38kb.
- И. В. Трегуб моделирование ценообразования на финансовых рынках Учебно-методический, 245.73kb.
- Учебно-методический комплекс имитационное моделирование Для студентов, обучающихся, 172.99kb.
- Б. В. Мартынов учебно-методический комплекс по дисциплине «логистика» для студентов, 1097.34kb.
- А. Б. Тазаян Учебно-методический комплекс дисциплины "Философия права" (для студентов, 524.1kb.
- Учебно-методический комплекс Челябинск 2008 Учебно-методический комплекс предназначен, 295.82kb.
- Учебно-методический комплекс Для студентов, обучающихся по специальности 080102., 722.25kb.
- Вопросы к экзамену по математическому анализу для студентов, обучающихся по специальности, 25.22kb.
Программа дисциплины
Раздел 1. Риск в концепции устойчивого развития
Данное рассмотрение предполагает анализ решений, результат которых заранее неопределен (неоднозначен). Многие явления обладают следующим неприятным свойством: если они происходят, то обязательно влекут за собой потери, размер которых заранее определить трудно. Понятие вероятности, как меры риска.
1.1. Понятие риска. Классы рисков. Классификация рисков.
Слово риск в буквальном переводе означает «принятие решения», результат которого неизвестен, т.е. возможно, небезопасен. Классы риска — объективные, инвестиционные, управления; особенности каждого класса. Классификация риска.
1.2. Идентификация риска — идентификация опасности, объекта, субъекта.
Идентификация (установление) всех возможных рисков; выявление источников и причин риска; выявление практических выгод и возможностей негативных последствий, которые могут наступить при реализации содержащего риск решения.
1.3. Количественная оценка риска. Мера риска, степень риска. Случайные величины, распределения случайных величин.
Дискретные и непрерывные случайные величины, характеристики случайной величины и различные распределения. Вероятность, как мера риска, оценка риска (дисперсия), степень риска (коэффициент вариации).
Раздел 2. Теория моделирования стратегических игр и игр с природой
Данный раздел посвящен принятиям решений в условиях неопределенности. Принимать решение на протяжении рассматриваемого периода времени может не один игрок, а несколько заинтересованных участников. Рассматриваются позиционные, кооперативные игры, игры с природой.
2.1. Антагонистические игры. Игры с природой.
Антагонистические матричные игры. Решение игры в чистых и смешанных стратегиях. Принцип доминирования. Игры с природой. Критерии Вальда, Гурвица, Сэвиджа, Байеса-Лапласа.
2.2. Позиционные игры.
Класс конечношаговых позиционных игр с полной информацией. Конечное дерево. Алгоритм Куна. Позиционные игры общего вида.
2.3. Кооперативные игры.
Игра в форме характеристической функции. Эквивалентные игры. Симметричные кооперативные игры. Вклад игрока в коалицию.
Раздел 3. Управление риском
Управление риском подразумевает анализ риска, выявление и оценка наиболее эффективных методов воздействия на риск. Целью управления риском является существенное упрочение стабилизации доходов в краткосрочной перспективе и сведение к минимуму потерь от воздействия рисков, в долгосрочной перспективе.
3.1. Общие принципы управления риском — диверсификация, хеджирование, страхование и т.п.
Классификация финансовых рисков. Измерение риска портфеля. Оценка изменчивости. Как диверсификация снижает риск? Что такое хеджирование и зачем оно нужно? Связь между риском и доходом.
3.2. Управление рыночным риском.
Коэффициенты альфа и вета. Управление рыночным риском портфеля производнных финансовых инструментов. Показатель value of risk (VaR).
3.3. Управление риском ликвидности.
Пример количественной оценки ликвидности рынка. Динамика ликвидности. Факторы ликвидности рынка. Риск неплатежеспособности.
3.4. Управление кредитным риском.
Финансовые институты и инструменты, подверженные кредитному риску. Показатели кредитного риска. Рыночные методы оценки вероятности дефолта. Модели оценки кредитного риска портфеля.
Раздел 4. Риски в страховании
Договора страхования заключаются для того, чтобы избежать финансовых потерь, связанных с неопределенностью наступления тех или иных случайных событий. Какую сумму должен уплатить страховать и как не разориться страховщику, это мы и будем изучать в данном разделе.
4.1 Модели индивидуальных потерь.
Размер страхового возмещения. Ожидаемые потери по договору страхования, коэффициент выплат по договорам страхования. Средний размет реальных выплат по одному договору.
4.2. Расчет размеров страховых премий.
Индивидуальная плата за риск. Цена риска при приближении нормальным распределением, оценка погрешности приближения, расчет размеров страховых премий, оценка практической пригодности официальных методик расчета размеров премий по рисковым видам страхования.
4.3. Модели индивидуального риска.
Постановка задач в модели индивидуального риска. Совокупность рисков, понятие портфеля рисков, правила диверсификации, степень риска и однородность портфеля, цена риска портфеля.
4.4. Простейшие способы учета динамики — модели коллективного риска.
Вероятность разорения компании. Единый портфель договоров. Суммарный риск компании. Использование Пуассоновского процесса для моделирования потока возмещений. Расчеты размеров премий.
Тематика и планы практических занятий
Занятие 1. Предмет, цели исследования риска. Термины и правила. Идентификация риска (опасности, объекта, субъекта).
Занятие 2. .Оценка риска (количественная). Методы управления риском. Разработка мер по управлению риском.
Занятие 3. Дискретные случайные величины. Правила роста сбалансированности риска. Числовые характеристики.
Занятие 4. Непрерывные случайные величины. Центральная предельная теорема. Использование нормального распределения.
Занятие 5. Антагонистические матричные игры. Седловая точка при игре в смешанных стратегиях. Игры с природой, основные критерии.
Занятие 6. Класс конечношаговых позиционных игр с полной информацией. Конечное дерево. Позиционные игры общего вида
Занятие 7. Игра в форме характеристической функции. Эквивалентные игры. Симметричные кооперативные игры. Вклад игрока в коалицию.
Занятие 8. Дисперсия и стандартное отклонение. Общая формула для расчета портфельного риска.
Занятие 9. Влияние отдельных бумаг на портфельный риск. Диверсификация, хеджирование.
Занятие 10. Рыночные риска: определение и классификация. Коэффициенты альфа и бета.
Занятие 11. Пример количественной оценки ликвидности рынка. Факторы ликвидности.
Занятие 12. Кредитные производные инструменты. Методы оценки стоимости кредитных производных инструментов.
Занятие 13. Ожидаемые потери по договору страхования, коэффициент выплат по договорам страхования.
Занятие 14. Цена риска при приближении нормальным распределением, оценка погрешности приближения, расчет размеров страховых премий.
Занятие 15. Совокупность рисков, понятие портфеля рисков, правила диверсификации.
Занятие 16. Использование Пуассоновского процесса для моделирования потока возмещений. Расчеты размеров премий.
Занятие 17. Контрольная работа.
Занятие 18. Повторение пройденного материала, подготовка к практической части экзамена.