Geum.ru
   Авторефераты по темам  >>  Авторефераты по экономике

Формирование эффективного механизма корпоративного управления инвестиционно-строительными проектами промышленного предприятия

Автореферат кандидатской диссертации по экономике

 

На правах рукописи

КАРПОВ Геннадий Иванович

ФОРМИРОВАНИЕ ЭФФЕКТИВНОГО МЕХАНИЗМА КОРПОРАТИВНОГО УПРАВЛЕНИЯ ИНВЕСТИЦИОННО-СТРОИТЕЛЬНЫМИ ПРОЕКТАМИ ПРОМЫШЛЕННОГО

ПРЕДПРИЯТИЯ

Специальность 08.00.05 - Экономика и управление народным хозяйством:

экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами (строительство)

АВТОРЕФЕРАТ

диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

Санкт-Петербург 2008


2

Работа выполнена на кафедре экономики и менеджмента в строительстве ГОУ ВПО Санкт-Петербургский государственный инженерно-экономический университет


Научный руководитель -


Заслуженный деятель науки РФ, доктор экономических наук, профессор Бузырев Вячеслав Васильевич



Официальные оппоненты:


Заслуженный деятель науки РФ, доктор экономических наук, профессор Ильинский Александр Алексеевич


кандидат экономических наук, доцент Суслов Евгений Юрьевич


Ведущая организация


ГОУ ВПО Северо-Западный государственный заочный технический университет


Защита состоитсяаа л

2008 года в

_ часов на заседании диссертационного совета Д 212.219.01 при ГОУ ВПО Санкт-Петербургский государственный инженерно-экономический университет по адресу: 191002, Санкт-Петербург, ул. Марата, д.27, ауд. 324.

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке Санкт-Петербургского государственного инженерно-экономического университета по адресу: 196084, Санкт-Петербург, Московский пр., д. 103-а.


Автореферат разослан


2008 года.



Ученый секретарь диссертационного совета, доктор экономических наук, профессор


Н.В. Чепаченко


3

I. ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы исследования. Рост внимания к проблеме оценки эффективности и управления реализацией инвестиционно-строительных проектов в нефтегазовом комплексе определяется тем, что сегодня, в условиях жесткой конкуренции, именно эти факторы являются одними из ключевых факторов, которые обеспечивают компании конкурентное преимущество.

Суть проблемы аккумулирована в вещественных факторах производства. Все ощутимее становится старение основных фондов. Промышленность области нуждается в новых технологиях, более совершенной технике. Все это обусловливает необходимость привлечения инвестиций. Предприятия зачастую не отвечают требованиям рыночной экономики не только в силу изношенности своего оборудования, но и по многим другим показателям. Большинство из них стоят перед проблемой закрытия и организации на их месте новых, действительно современных предприятий, организаций. А это тоже требует значительных инвестиционных вливаний.

Всё это обусловливает необходимость анализа практического опыта и разработки теоретической концепции эффективного механизма корпоративного управления инвестиционно-строительными проектами в нефтегазовом комплексе с целью определения условий и направления развития корпоративного управления инвестиционно-строительными проектами в России. Актуальность проблемы исследования обусловлена также новизной ее постановки для российских фирм, не имеющих еще достаточного эмпирического опыта управления в конкурентной внешней среде.

Реализация проектов идет в условиях неопределенности. Механизм управления инвестиционными процессами должен учитывать возможность уменьшения неопределенности при реализации инвестиционных проектов предприятия. Поскольку инвестиционный процесс всегда осуществляется в условиях неопределенности, то выработка обоснованных ориентиров систем развития предполагает изучение места и роли риска в инвестиционном процессе. Так анализ рисков, связанных с осуществлением инвестиционного проекта, позволяет оценить чувствительность экономических показателей проекта к изменениям внешней среды под воздействием факторов инфляции, неопределенности, риска, характерных для российской экономики.

Степень разработанности проблемы исследования. В экономической литературе индустриально развитых стран проблемы управления проектами занимают значительное место. Однако тема инвестиционно-строительных проектов в строительстве и в частности в нефтегазовом строительстве в отечественных публикациях освещается поверхностно: рассматриваемые проекты имеют унифицированную форму, и зачастую слабо отражают российскую специфику инвестиционно-строительной деятельности, при этом исследования опираются на богатый эмпирический опыт западных фирм в области управления проектами.

Акцент на управленческом аспекте бизнес-проектирования делают Богданов А.В.,аа Болотинаа С.А.,аа Васильеваа В.М.,а Воропаева В.,а Иванеца В.К.,


4

Панибратов Ю.П., Резниченко А.В., и другие авторы, упор на западные стандарты и методики управления проектами делают в своих работах такие специалисты как Ильин Н.И., Казанский Ю.Н., Немчин A.M., Никешин С.Н., Шапиро В.Д., Хэндриксон К. и другие авторы. В той или иной степени проблемам и задачам оценки и повышения эффективности инвестиций, развития рыночных механизмов в данной сфере посвящали свои работы такие ученые, как А. Н. Асаул, В.А. Беляев, В. Беренс, Г. Бирман, В.В. Бузырев, В. М. Васильев, В.Д. Васильев, X. М. Гумба, А.А. Зубарев, А.А. Ильинский, В.В. Исаев, Л.М. Каштан, Г.А. Креймер, Д.С. Львов, В.В. Новожилов, Ю. П. Панибратов, Г. Н. Порывай, Е. Б. Смирнов, Т.Н. Цай, B.C. Чекалин, П. Шмидт, С.Н. Хавранек, Г. В. Хомкалов и др.

Решению проблем управления рисками в России посвящены работы О.В. Алексеева, Н.Х. Атаян, В.Н. Баранов, Л. Власова, А.В. Воронцовский, Ю.С. Горюнова, М.В. Грачева, М.Н. Дмитриев, Ю.Н. Забродин, В.Д. Зубарева, С.А. Кошечкин, Л.В. Мадии, Э. Островская, А.С. Саркисов, В.В. Черкасов, А.А. Швыряев, Г.А. Якина и др. Однако такая задача, как разработка методического обеспечения по повышению эффективности управления инвестиционной деятельностью предприятий нефтегазового комплекса с учетом оценки рисков и управления ими, остается пока не решенной.

Вместе с тем практически отсутствуют работы, в которых целостно был бы представлен механизм корпоративного управления инвестиционно-строительными проектами, основанный на учете специфики нефтегазового строительства как объекта управления, и особенностей рыночной среды в современной российской экономике. На восполнение этого пробела и направлено данное диссертационное исследование.

Тема диссертации связана с разработкой механизма корпоративного управления инвестиционно-строительными проектами в нефтегазовом комплексе, включающего такие взаимосвязанные элементы, как формирование структуры корпоративного управления инвестиционно-строительными проектами, оценку рисков проектов с целью управления рисками при реализации инвестиционных проектов строительства объектов нефтегазового комплекса, а также оценку экономической эффективности реализации инвестиционно-строительного проекта в нефтегазовом комплексе с выбором наилучшего. Подобное исследование необходимо для выработки практических рекомендаций по менеджменту инвестиционно-строительных проектов российских нефтегазовых компаний.

Таким образом, разработка теоретических и практических проблем корпоративного управления инвестиционно-строительными проектами в нефтегазовом комплексе является актуальной научной проблемой, имеющей важное народнохозяйственное значение, от решения которой зависит конкурентоспособность российских компаний.

Целью диссертационного исследования является разработка и обоснование научно-методических основ организации эффективного механизма корпоративного управления инвестиционно-строительными проектами в


5

нефтегазовом комплексе, раскрытие практических проблем их реализации в условиях неопределенности рыночной среды.

Для достижения целей исследования были сформулированы и решены следующие задачи:

  1. проанализировано состояние нефтегазового комплекса России с точки зрения выявления проблем и уточнения перспективных направлений развития;
  2. проанализировано положение в инвестиционно-строительной сфере России и Тюменской области в целях выявления возможностей инвестиционно-строительного комплекса в решении проблем нефтегазового комплекса;
  1. обобщён теоретический и практический опыт развития управления инвестиционно-строительными проектами в России и странах с развитыми рыночными отношениями, что позволило выявить перспективные методики ( в том числе информационные программные продукты) и подходы применимые для строительных предприятий нефтегазового комплекса;
  2. разработана экономико-математическая модель формирования эффективного портфеля инвестиционно-строительных проектов как основа механизма корпоративного управления инвестиционно-строительными проектами в нефтегазовом комплексе;
  3. разработаны методические рекомендации по организации корпоративного управления инвестиционно-строительными проектами в нефтегазовом комплексе, определены основные блоки управления применительно к инвестиционно-строительным проектам;
  1. выявлены и систематизированы по сфере возникновения и циклам инвестиционного процесса в нефтегазовом комплексе риски инвестиционно-строительной деятельности;
  2. произведено уточнение методики оценки экономической эффективности инвестиционных проектов строительства объектов нефтегазового комплекса в части учета рисков посредством учета риска аварий и эксплуатационных рисков;

Предметом диссертационного исследования являются теоретические и методические аспекты корпоративного управления инвестиционно-строительными проектами в нефтегазовом комплексе.

В качестве объекта исследования и практического применения предлагаемого подхода выбраны инвестиционно-строительные компании, работающие в строительном комплексе Тюменской области и России. На примере этих организаций рассмотрена специфика формирования концепций создания системы управления инвестиционно-строительными проектами и реализации функций управления инвестиционно-строительными проектами, что позволяет оценить приемлемость предлагаемого в диссертации подхода.

Методологической, теоретической и эмпирической базой исследования явились разработки ряда зарубежных и отечественных ученых; материалы конференций; статьи периодических экономических изданий; концепции, обоснованные в современной экономической литературе; методическиеаа иаа справочныеаа материалы;аа нормативно-методические,


6

законодательные разработки государственных и региональных органов управления.

В процессе исследования использовались общенаучные методы познания, в частности, методы экономико-математического, технико-экономического, системного, логического анализа.

Научная новизна диссертационного исследования заключается в следующем:

  1. проанализировано состояние нефтегазового комплекса России и Тюменской области с точки зрения выявления проблем и уточнения перспективных направлений развития;
  2. выявлены и систематизированы особенности процесса инвестирования в строительство для предприятий нефтегазовой промышленности через рассмотрение системы инвестиционной деятельности в нефтегазовом комплексе по циклам работ. Система организуется с учетом стадийности процессов и иерархическими уровнями в планировании и управлении инвестиционно-строительной деятельностью, что позволяет выявить факторы влияния на эффективность инвестиционной деятельности по циклам работ и выявить возможности управления этими факторами;
  3. разработан механизм по организации внутрифирменного корпоративного управления инвестиционно-строительными проектами предприятий нефтегазового комплекса, произведена формализация системы процессов по организации работ в рамках данного механизма, что позволило предложить механизм формирования корпоративной инвестиционно-строительной программы нефтегазовой корпорации;
  4. разработана экономико-математическая модель формирования эффективного портфеля инвестиционно-строительных проектов как основа механизма корпоративного управления инвестиционно-строительными проектами в нефтегазовом комплексе, позволяющая через систему ограничений учитывать сопряженность проектов с стратегическими целями предприятия, принцип рациональности организационной структуры управления как самим предприятием, так и его адаптивными элементами в рамках проекта;
  5. выявлены и систематизированы по сфере возникновения и циклам инвестиционного процесса в нефтегазовом комплексе риски инвестиционно-строительной деятельности;
  6. произведено уточнение методики оценки экономической эффективности инвестиционных проектов строительства объектов нефтегазового комплекса в части учета рисков аварий и эксплуатационных рисков.

Практическая значимость проведенного исследования состоит в обосновании направлений, этапов и процедур корпоративного управления инвестиционно-строительными проектами в нефтегазовом комплексе. Основные методические положения, изложенные в диссертации, могут быть использованы как практические рекомендации по разработке механизма корпоративного управления инвестиционно-строительными проектами в


7

нефтегазовом комплексе, что позволит укрепить позиции российских инвестиционно-строительных, нефтегазовых компаний на конкурентном рынке, а также в качестве учебно-методической базы для обучения и повышения квалификации специалистов в области менеджмента и управления проектами.

Апробация диссертационной работы Основные положения и результаты исследования докладывались и получили одобрение на международных и всероссийских научно-практических конференциях.

Публикации. По теме диссертации опубликовано 9 печатных работ общим объемом более 1,1 п. л.

Структура и объем работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы, включающего 112 наименований, 24 таблиц, 21 рисунков, 1 приложения. Общий объем диссертации составляет 184.

П.ОСНОВНЫЕ ПОЛОЖЕНИЯ И РЕЗУЛЬТАТЫ ИССЛЕДОВАНИЯ,

ВЫНОСИМЫЕ НА ЗАЩИТУ

1. Проанализировано состояние нефтегазового комплекса России и Тюменской области с точки зрения выявления проблем и уточнения перспективных направлений развития.

В результате проведенного анализа следует констатировать сопряженность процессов в инвестиционно-строительной деятельности России и Тюменской области. В частности:

1.а Рост добычи топливно-энергетических ресурсов относителен, т.к. на

фоне увеличения темпов роста только достигнуты объемы 1991 года.

Суммарный объем добытых и произведенных первичных топливно-

энергетических ресурсов в России в 2006 году превысил фактический уровень

1991 года только на 1,3 процента. В структуре баланса добычи и производства

первичных видов ТЭР по-прежнему растет доля нефти ( с 33,8 % в 2001 году до

41,1 % в 2006 году), а доля газа уменьшается (с 45,6 % до 40,2 процента).

2.а Продолжается значительный рост деятельности в области

строительство с 2000 по 2006 гг. его рост в фактически действовавших ценах

составил по России 4,47 раза, по Тюменской области 56%.

3.а Растут и объемы инвестиций - по России за 2006 год рост составил

13,7%, по Тюменской области 20,2%.

4. Общая тенденция роста иностранных инвестиций разница по

выраженности - в РФ за 2006 год они выросли на 27%, в Тюменской области в

2,4 раза, т.е. на 240%.

  1. Растет число занятых в отрасли строительство.
  2. Растет число строительных предприятий и организаций.

Кроме этого, подробный анализ состояния нефтегазового комплекса показал:


8

  1. После 1988 г. в России происходит снижение объема поисково-разведочных работ, особенно резко - после 1990 г. В течение последних 10 лет прошедшего столетия объемы разведочного бурения сократились более чем в 4 раза, прирост запасов нефти - в 3 раза.
  2. Выработка запасов на действующих месторождениях достигла 54%. Доля трудноизвлекаемых запасов достигла 55-60% и продолжает расти.
  3. Начальные запасы разрабатываемых месторождений выработаны в среднем на 59%, а по ряду длительно эксплуатируемых месторождений степень выработки достигает 60-85%.
  4. Наметилась тенденция сближения внутренних цен с ценами мирового рынка при резких колебаниях последних.

В результате анализа сделан вывод о том, что современное состояние топливно-энергетического комплекса в целом не претерпело существенных изменений в лучшую сторону, хотя наметились позитивные тенденции по многим ключевым индикатором - растет объем продукции, величина инвестиций, наблюдается рост количества предприятий, они укрупняются, т.к. численность занятых растет опережающими темпами.

Общий вывод таков анализа: существует явная сопряженность задач развития топливно-энергетического комплекса страны и региона с целями привлечения инвестиций и развития строительства объектов нефтегазового комплекса.

2. Выявлены и систематизированы особенности процесса инвестирования в строительство для предприятий нефтегазовой промышленности через рассмотрение системы инвестиционной деятельности в нефтегазовом комплексе по циклам работ. Система организуется с учетом стадийности процессов и иерархическими уровнями в планировании и управлении инвестиционно-строительной деятельностью, что позволяет выявить факторы влияния на эффективность инвестиционной деятельности по циклам работ и выявить возможности управления этими факторами.

Под инвестиционным циклом понимается процесс, охватывающий ряд стадий (этапов), связанных с зарождением замысла, его реализацией и достижением заданных показателей эффективности проекта.

Существует специфика инвестиционного процесса в нефтегазовом комплексе. Система инвестиционной деятельности в нефтегазовом комплексе может быть представлена как иерархическая система, состоящая из 5 циклов. Каждому циклу присущи факторы, определяющие эффективность работ, выполняемых в цикл, но в то же время имеют место факторы сквозные т.е. относящиеся не к одному, а к двум и более циклам - рисунок 1.

Постадийное классифицирование особенностей нефтегазового производства обеспечивает возможность более эффективного инвестирования последующего гипотетического объекта.

Кроме специфических факторов влияния, необходимо учитывать общеэкономические факторы, относящиеся к внешней и внутренней среде предприятия.


Используя формулу (3) как систему дополнительных ограничений модели (1), отметим, что если выполняются все ограничения кроме соответствия уровня риска приемлемому, необходимо производить корректировку проекта через учет риска в норме дисконта.

При этом можно выделить два основных подхода к определению ставки дисконта в целях учета инвестиционного риска в ставке дисконта инвестиционного проекта строительного предприятия - метод цены капитальных активов (или так называемая Модель оценки капитальных активов- Capital Assets Pricing Model) и метод кумулятивного построения ставки дисконта.

ПУБЛИКАЦИИ ПО ТЕМЕ ДИССЕРТАЦИИ

По теме диссертации опубликованы следующие работы, раскрывающие ее основное содержание:

Научные статьи в изданиях, рекомендованных ВАК:

1.а Карпов Г.И., Мандрица И.В. Методический подход к разработке

инвестиционной стратегии строительной корпорации// Проблемы современной

экономики/ Евразийский международный научно-аналитический журнал.-

№4(24) - 2007. - 0,35 п.л./0,17 п.л.

Статьи, опубликованные в других изданиях:

2.Карпов Г.И. Внешнеэкономическое сотрудничество в нефтегазовой

области// Актуальные проблемы экономики и новые технологии преподавания

(Смирновские чтения): Материалы IV международной науч.-практ. конф. -

СПб.: Издательство Политехнического университета, 2005. - 0,13 п.л.


17

3. Карпов Г.И. Формирование инвестиционной стратегии строительного

предприятия нефтегазового комплекса// Актуальные проблемы управления

экономикой региона: Материалы П-й науч. - практич. конф. 22 апреля 2005 г./

Редкол.: Е.Б. Смирнов, С.Н. Максимов (отв. редакторы) и др.- СПб.:

СПбГИЭУ, 2005. - 0,28 п.л.

4.аа Карпов Г.И. Экологические проблемы газовой промышленности//

Финансовые проблемы РФ и пути их решения: теория и практика: Труды 6-й

международной научно-практической конференции Финансовые проблемы

РФ 19 апреля 2005 г. - СПб.: Издательство Политехнического университета,

2005.-0,19 п.л.

  1. Карпов Г.И. К проблеме транспортировки российского газа// Финансовые проблемы РФ и пути их решения: теория и практика: Труды 6-й международной науч. - практ. конф. Финансовые проблемы РФ 19 апреля 2005 г.- СПб: Издательство Политехнического университета, 2005. - 0,13 п.л.
  2. Карпов Г.И., Счисляева Е.Р. Формирование системы знаний предприятия// Высокие интеллектуальные технологии и генерация знаний в образовании и науке: Материалы XII Международной науч. - методич. конф. -СПб.: Издательство Политехнического университета, 2005. - 0,25 п.л./0,13 п.л.

7.а Карпов Г.И., Смирнова О.А. Социальная ответственность бизнес-

групп// Управление организацией: диагностика, стратегия, эффективность:

Труды XIII международной науч. - практич. конф. - СПб.: Издательство

СПбГПУ, 2005. - 0,1 п.л./0,05 п.л.

    • Карпов Г.И., Самкаев ИМ. Формирование структуры корпоративного управления инвестиционно-строительными проектами в жилищной сфере// Актуальные проблемы управления инвестициями и имуществом в регионе: Сб. науч. тр./ Редкол.: С.Н. Максимов (отв. редактор) и др.- СПб.: СПбГИЭУ, 2007. -0,18/0,09 п.л.
    • Карпов Г.И. Формирование инвестиционной стратегии строительного предприятия нефтегазового комплекса// Актуальные проблемы управления экономикой региона: Материалы П-й науч. - практич. конф. 22 апреля 2005 г./ Редкол.: Е.Б. Смирнов, С.Н. Максимов (отв. редакторы) и др.- СПб.: СПбГИЭУ, 2005.-0,2/0,1 п.л.
         Авторефераты по темам  >>  Авторефераты по экономике